20200720-entwicklung-delek-logistics-partners-aktie-von-juli-2019-bis-juli-2020-online-broker-lynx

Der starke Aufwärtstrend der Märkte, der seit Mitte März 2020 anhält, macht es immer schwieriger, attraktive Trade-Kandidaten mit günstigen Einstiegschancen zu finden. Eine Möglichkeit, Aktien noch zu guten Konditionen ins Depot aufzunehmen, bieten Cash-Secured Puts mit hohen Sicherheitspolstern.

Die Strategie der Cash-Secured Puts ist eine hervorragende Handelsmethode, um entweder Einnahmen in Form von Optionsprämien zu generieren oder Aktien mit hohem Rabatt zu kaufen. Durch den Verkauf einer Put Option vereinnahmen Sie automatisch eine Prämie, die häufig höher ist als die geplante Dividendenausschüttung der zugrunde liegenden Aktie.

Alle Information zu der Strategie der Cash Secured Puts finden Sie in unserem Artikel „Optionsstrategie Cash Secured Put: Kaufen Sie Ihre Aktien mit Rabatt“.

Die folgende Tabelle zeigt Ihnen 5 attraktive Tradeideen für Cash-Secured Puts mit Laufzeiten zwischen dem 14. August 2020 und dem 16. Oktober 2020:

NameUS TickerKursVerfallsdatum des PutsBasispreis des PutsPrämie des PutsJährliche RenditeNotwendiges Barkapital in $ je KontraktGewinnschwelleSicherheitspolster
Delek Logistics Partners LPDKL23.91$21. Aug 2022.50$115$61.44%2,13521.35$11%
Capital Southwest CorporationCSWC13.71$18. Sep 2012.50$55$28.00%1,19511.95$13%
Centurylink IncCTL9.80$16. Okt 209.00$49$23.88%8518.51$13%
Seagate Technology PLCSTX48.27$18. Sep 2045.00$167$23.45%4,33343.33$10%
Consolidated Edison, Inc.ED74.07$14. Aug 2070.00$100$21.16%6,90069.0$7%

Die Kurse sind die Schlusskurse von Freitag, dem 17. Juli 2020. Aufgrund der aktuellen hohen Kursschwankungen können sich die Zahlen in dieser Tabelle von einer Minute zur anderen stark verändern. Die vorgestellten Puts sind nur Vorschläge: andere Basispreise mit anderen Prämien können in Betracht gezogen werden.

Die jährliche Rendite wird wie folgt berechnet:

Jährliche Rendite = (Prämie des Puts / Basispreis des Puts) x 365 / Restlaufzeit

Dabei ist die Restlaufzeit die Differenz zwischen dem Verfallsdatum des Puts und dem Tag der Erstellung dieser Tabelle (20.07.2020).

Das notwendige Barkapital, um den Trade einzugehen und den Kauf von jeweils 100 Aktien im Falle einer Ausübung abzudecken, liegt zwischen 851$ und 6.900$. Für jede Depot-Grösse lassen sich also Tradeideen umsetzen. Der Betrag sollte bar auf Ihrem Konto gehalten werden, denn nur so können Sie die Aktien bei Ausübung der Option erwerben und riskieren nicht die Liquidation von Positionen in Ihrem Depot.

Die Gewinnschwelle ist der Kurs, auf den die zugrunde liegende Aktie fallen darf, um mit dem Trade in der Gewinnzone zu bleiben. Erst unter diesem Kurs fängt der Trader an, einen Verlust zu erleiden.

Das Sicherheitspolster ist der Abstand zwischen dem aktuellen Aktienkurs und der Gewinnschwelle des Puts.

Unter den ermittelten Kandidaten nehmen wir Delek Logistics Partners LP (US Ticker: DKL) etwas genauer unter die Lupe. Der Trade nimmt einen Betrag von 2.135$ als notwendiges Barkapital in Anspruch. Das hohe Sicherheitspolster von 11% bei einer jährlichen Rendite von +61,44% macht die Tradeidee besonders attraktiv.

Delek Logistics Partners ist in zwei Segmenten tätig: Betreiben von Pipelines und Transport von Rohöl und raffinierten Produkten. Das Unternehmen schüttet aktuell eine Dividende von 3,56$ pro Jahr aus. Das entspricht einer beeindruckenden jährlichen Rendite von +14,89%.

Der Cash-Secured Put mit einer Prämie von mindestens 115$ je Kontrakt wäre eine gute Möglichkeit, im Falle einer Ausübung, die Aktie zu einem billigeren Kurs zu erwerben. Dies bedeutet, dass Sie beim Verkauf des Puts die Option zu 1,15$ oder gerne höher verkaufen würden. Notiert die Aktie am Ende der Laufzeit über dem Basispreis von 22,50$, wird die Prämie zu 100% als Gewinn abkassiert, ohne dass die Aktien eingebucht werden.

Prinzip des Cash-Secured Puts auf Delek Logistics Partners LP

Wenn Sie die Put Option leerverkaufen, ohne die Absicht, die Aktie zu kaufen, möchten Sie, dass diese Put Option wertlos verfällt. Das ist der Fall, wenn die DKL Aktie am Ende der Laufzeit über dem Basispreis (Strike) von 22,50$ schliesst. In diesem Fall ist der Trade beendet und Sie kassieren die Prämie von mindestens 115$ als Gewinn ab. Vorzeitige Gewinnmitnahmen sind jederzeit möglich. Dazu kaufen Sie einfach die Put Option zurück.

Wenn DKL unter 22,50$ notiert, kann eine vorzeitige Ausübung der Option erfolgen, so dass je gehandeltem Kontrakt 100 DKL Aktien zu einem Kurs von 22,50$ in Ihr Depot eingebucht werden. Die Ausübung der Option ist vor dem Verfallsdatum eher unwahrscheinlich, sie ist allerdings sicher, wenn die DKL Aktie am Ende der Laufzeit, am 21. August 2020, unter 22,50$ schliesst. Nach Abzug der Prämie, die Ihnen auf jeden Fall erhalten bleibt, ist es dann so, als würden Sie 100 Aktien je Kontrakt zu 21,35$ erwerben. Die Prämie der Put Option, die Sie leerverkaufen, senkt also die Kostenbasis für die Aktie: Sie würden sie um 11% billiger erwerben als zu dem aktuellen Kurs von 23,91$.

Bei einem Basispreis von 22,50$ und einer vereinnahmten Prämie von 115$ wären 2.135$ Kapital nötig (2250$ – 115$). Umgerechnet sind dies ca. 1.869€.

Sollte die Option ausgeübt und 100 DKL Aktien in Ihr Depot eingebucht werden, können Sie mit der Covered Call Strategie fortfahren. Sie verkaufen auf Ihren Aktien-Bestand je 100 Aktien 1 Call Option leer, zum Beispiel mit Basispreis 22,50$ und einer Laufzeit Ihrer Wahl. Dadurch vereinnahmen Sie zusätzliche Prämien. Sie können sich aber auch dafür entscheiden, die Aktien im Depot zu halten, um von den Dividenden-Ausschüttungen und von eventuellen zukünftigen Kursanstiegen unbegrenzt zu profitieren.

Entwicklung von DKL über 1 Jahr (Tageschart):

20200720-entwicklung-delek-logistics-partners-aktie-von-juli-2019-bis-juli-2020-online-broker-lynxDie DKL Aktie konnte seit Mitte März 2020 mit dem gesamten Markt gut mitziehen. Seit Ende Juni 2020 pendelt sie jedoch zwischen 23,50$ und 25$. Ein Cash-Secured Put mit einem hohen Sicherheitspolster würde eine Abwärtsbewegung zum Teil abfedern.

So finden Sie die Put Option in der Handelsplattform

In unserem Sie, wie Sie mithilfe des OptionTraders der LYNX Handelsplattform die Put Option handeln können.

Performance-Profil zum Zeitpunkt der Erstellung der Tradeidee am 20.07.2020

20200720-performance-chart-cash-secured-put-delek-logistics-partners-aktie-online-broker-lynx

Rechts auf dem Performance-Graph sehen Sie den maximalen möglichen Gewinn am Ende der Laufzeit am 21. August 2020 (basierend auf einem Geldkurs von 1,15$). Dieser Gewinn ist auf die vereinnahmte Prämie begrenzt und wird erzielt, wenn die Aktie am Ende der Laufzeit über 22,50$ notiert. Die Linie im Performance-Graph rutscht unter 0 am Break-Even Kurs (Gewinnschwelle).

Links auf dem Bild finden Sie Statistiken zu dem Trade, wie Gewinnwahrscheinlichkeit, maximale Rendite, Break-Even Kurs und vieles mehr. Bitte bedenken Sie, dass sich diese Zahlen im Sekunden-Takt ändern. Das Bild ist entsprechend nur eine Momentaufnahme zum Zeitpunkt der Erstellung dieser Tradeidee.

Alle Daten zu dieser Tradeidee auf einem Blick:

AuftragVerkauf zur Eröffnung
Put/CallPUT
BasiswertDelek Logistics Partners LP
TickerDKL
Basispreis (Strike)23$
Laufzeit21.08.2020
Geld-/Briefkurs (ca.)1,15$ - 1,55$
Prämiemindestens 115$ Credit
OrdertypLMT (Limit)
RoutingSMART
GültigkeitsdauerGTC (Gültig bis auf Widerruf)
Strategische AusrichtungLeicht Bullish
Kurs der Aktie zum Zeitpunkt der Trade-Erstellung23.91$
Notwendiges Kapital (in EUR)1,869 €
Jährliche Rendite61.44%

Sie möchten an der Börse mit Optionen handeln?

LYNX bietet Ihnen den Börsenhandel von Optionen und anderen Derivaten direkt an den Heimatbörsen der Unternehmen an. Damit profitieren Sie von einem hohen Handelsvolumen und engen Spreads.

Profitieren Sie als Daytrader, Anleger oder Investor von dem ausgezeichneten Angebot von LYNX, denn wir ermöglichen Ihnen den preiswerten Handel von Aktien, ETFs, Futures, Optionen, Forex u.v.m. Nehmen Sie sich die Zeit, unsere Gebühren mit denen der Konkurrenz zu vergleichen und handeln Sie in Zukunft über unsere professionelle Handelsplattform.

Sie möchten ausländische Aktienkurse in Euro umrechnen? Dann nutzen Sie unseren Währungsrechner für über 130 Währungen.

Handeln Sie diese Trading-Idee doch einfach risikolos mit unserem kostenfreien Demokonto nach:

demokonto-lynx

--- ---

--- (---%)
Mkt Cap
Vol
Tageshoch
Tagestief
---
---
---
---

Displaying the --- chart

Displaying today's chart